中國制造業(yè)正處在由“大”到“強(qiáng)”的關(guān)鍵階段，已有的發(fā)展條件是制造業(yè)轉(zhuǎn)型的基礎(chǔ)。龐大的市場規(guī)模優(yōu)勢、完善的產(chǎn)業(yè)配套優(yōu)勢、多層次的空間梯度優(yōu)勢、升級中的消費(fèi)需求優(yōu)勢，這些優(yōu)勢內(nèi)生于成長中的中國市場，是推動(dòng)“中國制造2025”的核心自發(fā)力量。

國務(wù)院日前印發(fā)《中國制造2025》，部署全面推進(jìn)實(shí)施制造強(qiáng)國戰(zhàn)略。這是我國實(shí)施制造強(qiáng)國戰(zhàn)略第一個(gè)十年的行動(dòng)綱領(lǐng)。制造業(yè)是國民經(jīng)濟(jì)的主體，是科技創(chuàng)新的主戰(zhàn)場，是立國之本、興國之器、強(qiáng)國之基。當(dāng)前，全球制造業(yè)發(fā)展格局和我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展環(huán)境發(fā)生重大變化，必須緊緊抓住當(dāng)前難得的戰(zhàn)略機(jī)遇，突出創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)，優(yōu)化政策環(huán)境，發(fā)揮制度優(yōu)勢，實(shí)現(xiàn)中國制造向中國創(chuàng)造轉(zhuǎn)變，中國速度向中國質(zhì)量轉(zhuǎn)變，中國產(chǎn)品向中國品牌轉(zhuǎn)變。

投資界看好制造2025

“中國制造2025”將是下半年影響面最廣的創(chuàng)新主線。黃若谷表示，制造業(yè)公司占上市公司總數(shù)的2/3，市值的2/5，影響面非常廣。在國家鼓勵(lì)支持下，制造業(yè)升級最快捷的方法是借助牛市融資，然后到歐美收購先進(jìn)企業(yè)。特別看好智能制造、綠色制造和高端裝備這三大投資方向。在此基礎(chǔ)上，偏好有并購整合及海外擴(kuò)張經(jīng)驗(yàn)或潛力的公司，建議投資相應(yīng)的股票組合。

建議投資者在三季度繼續(xù)看重成長性公司及傳統(tǒng)轉(zhuǎn)型公司的機(jī)會(huì)。“中國制造2025”是成長的大風(fēng)口，建議沿智能制造、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、應(yīng)用端三個(gè)領(lǐng)域進(jìn)行配置。其中，智能制造領(lǐng)域中的機(jī)械、軍工、新材料，工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域中的通信、電子、計(jì)算機(jī)，應(yīng)用端領(lǐng)域中的電力設(shè)備與新能源、汽車、生物醫(yī)藥將受益。國泰君安還推薦了供應(yīng)鏈金融3.0、迪士尼、國企改革及新能源汽車主題。市場風(fēng)險(xiǎn)偏好提升使得次新股板塊集中受益，也是其推薦的方向。

趙揚(yáng)表示，看好科技股。他認(rèn)為，科技股將貫穿本輪牛市，類似于2006年至2007年牛市的金融地產(chǎn)。趙揚(yáng)認(rèn)為，工業(yè)化中后期經(jīng)濟(jì)增長更多依靠技術(shù)和創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)。具體到細(xì)分領(lǐng)域，最為看好“中國制造2025”，其次是“互聯(lián)網(wǎng) ”。

迎戰(zhàn)新一輪洗牌

6月6日，中國科學(xué)院中國現(xiàn)代化研究中心發(fā)布的《中國現(xiàn)代化報(bào)告2015》顯示，2010年中國工業(yè)經(jīng)濟(jì)水平比德國、英國大約落后100多年，比日本落后約60多年。

無論落后多少，現(xiàn)實(shí)是，中國必須嵌入全球產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈中，并找到除低端制造外的精準(zhǔn)定位。

據(jù)英國《金融時(shí)報(bào)》報(bào)道，全球供應(yīng)鏈（來自不同地方的中間產(chǎn)品和服務(wù)經(jīng)由它進(jìn)入成品生產(chǎn)）已改變世界，在全球貿(mào)易中的占比接近80%，其中包括約12萬億美元的中間產(chǎn)品和服務(wù)貿(mào)易。

渣打全球題材研究主管祈文禮（JohnCalverley）把中國制造業(yè)工資水平上升視為一種顛覆性趨勢，全球供應(yīng)鏈因中國傳統(tǒng)制造業(yè)低價(jià)優(yōu)勢的喪失而重新整合。

渣打銀行的研究顯示，未來十年，全球供應(yīng)鏈性質(zhì)的改變將重塑全球貿(mào)易格局。身為全球最大供應(yīng)鏈源頭的中國，將剝離很大一部分低成本制造業(yè)。印度和東盟可能從此次低成本制造業(yè)遷移中獲益，孟加拉國和非洲也將分得一杯羹。

中國圍繞“一帶一路”計(jì)劃建設(shè)基礎(chǔ)設(shè)施的戰(zhàn)略，預(yù)示著全球供應(yīng)鏈將擴(kuò)張至相對較新的地區(qū)。

一項(xiàng)對中國華南地區(qū)制造業(yè)的調(diào)查顯示，華南制造業(yè)中心11%的工廠計(jì)劃遷往海外。中國在新地理空間中重新獲得基礎(chǔ)設(shè)施空間，同時(shí)成為東盟等經(jīng)濟(jì)體的裝備、器材供應(yīng)方。

從手機(jī)供應(yīng)鏈來看，全球最有活力的手機(jī)企業(yè)基本上以亞洲為主，其中最主要的兩股勢力來自中國和韓國。截至2014年，中國的小米、華為、聯(lián)想、酷派、中興、TCL、Vivo、OPPO、金立等9家公司占全球市場份額的31.3%。韓國僅靠三星和LG就占到30.1%的份額，接近上述中國9家公司的總和。事實(shí)上，韓國廠商在手機(jī)制造上實(shí)現(xiàn)了全球化布局。其中，三星約有50%的手機(jī)在越南生產(chǎn)。

由于技術(shù)優(yōu)勢，三星、LG等韓國企業(yè)不僅占有部分終端市場，還是手機(jī)零部件最重要的供應(yīng)商。手機(jī)液晶屏、閃存、處理器、攝像頭等關(guān)鍵零件，中國手機(jī)廠商需要大量從韓國企業(yè)采購。蘋果iPhone6所采用的屏幕就來自LG供應(yīng)的液晶屏幕，iPhone6賣得越好，LG的產(chǎn)品也就賣得越好，并從中分享部分利潤。

中國手機(jī)企業(yè)具備學(xué)習(xí)與營銷能力，具有平臺資源整合能力，但基本上不具備芯片級的技術(shù)與制造能力，核心零件依賴進(jìn)口，比如手機(jī)芯片要么采購高通的驍龍系列，要么從三星購買。手機(jī)的液晶屏也主要來自LG、三星或者夏普等供應(yīng)商。中國因此成為韓國手機(jī)零件最大的出口市場。

以蘋果公司的數(shù)以百計(jì)的供應(yīng)商為例，位居前200名的供應(yīng)商能滿足蘋果公司所需要材料的97%，包括流水線制作，裝配和原材料等，范圍遍及美國本土、日本以及中國等國家。

中國不僅需要從全球采購原材料保障經(jīng)濟(jì)安全，更需要制訂中國智造2025計(jì)劃，以及時(shí)填補(bǔ)低端產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移后的市場空缺。

與日韓等國的供應(yīng)鏈條整合，瞄準(zhǔn)德國工業(yè)4.0的目標(biāo)，中國工業(yè)既有中端制造的需求，也希望彎道超車趕上智能時(shí)代，這并不容易。中國有智能商業(yè)平臺，但在智能制造上沒有顯露優(yōu)勢。訓(xùn)練有素的工程師，缺乏天馬行空的實(shí)踐氛圍。

在享受完低價(jià)優(yōu)勢后，中國需要新的不可取代的比較優(yōu)勢：訓(xùn)練有素的勞動(dòng)力，龐大的工程師隊(duì)伍，以及便捷的基礎(chǔ)設(shè)施物流網(wǎng)絡(luò)。誰能掌握智能制造的密鑰，誰就能夠在供應(yīng)鏈中占優(yōu)勢。

著眼未來趨勢

一季度，蘋果手機(jī)全球銷量超過6000萬部，在中國市場更是備受眾多“果粉”青睞。不過，國內(nèi)“果粉”或許不會(huì)注意到這樣一組數(shù)據(jù)：亞洲開發(fā)銀行的研究表明，雖然蘋果手機(jī)在中國制造，但實(shí)際完全由美國公司設(shè)計(jì)和擁有，多數(shù)元件在其他國家生產(chǎn)，只是組裝在中國完成。因此，在一部蘋果手機(jī)的批發(fā)價(jià)格中，日本、德國、韓國各自能從中獲得34%、17%、13%的價(jià)值，而我國只能拿到3.6%。我國制造業(yè)自主創(chuàng)新能力不強(qiáng)導(dǎo)致附加值較低的狀況由此可見一斑。

好在根據(jù)國務(wù)院日前印發(fā)的《中國制造2025》，今后一個(gè)時(shí)期我國制造業(yè)發(fā)展目標(biāo)已經(jīng)明確——由大變強(qiáng)，成為制造強(qiáng)國。

經(jīng)過多年發(fā)展，我國制造業(yè)構(gòu)建起門類齊全、具備相當(dāng)技術(shù)水平和成套能力的完整產(chǎn)業(yè)體系，產(chǎn)業(yè)規(guī)模已連續(xù)5年位居世界第一。一個(gè)能夠在“一窮二白”基礎(chǔ)上建立獨(dú)立自主完整工業(yè)體系的民族，肯定不會(huì)躺在總量世界第一的成績單上睡大覺。多年來，關(guān)注制造業(yè)大而不強(qiáng)的聲音越發(fā)密集：有的聚焦自主創(chuàng)新能力不強(qiáng)，坦言自主知識產(chǎn)權(quán)產(chǎn)品少，企業(yè)創(chuàng)新動(dòng)力不足；有的剖析不盡合理的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，直陳技術(shù)密集型和生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)占比偏低，一般加工工業(yè)和資源密集型產(chǎn)業(yè)比重過大；有的分析經(jīng)濟(jì)效益和資源利用效率偏低，制造業(yè)增加值率、勞動(dòng)生產(chǎn)率、單位GDP能耗等關(guān)鍵指標(biāo)多年不見起色；有的戳中競爭力不強(qiáng)、缺乏世界品牌等痛點(diǎn)；有的著眼未來趨勢，為制造業(yè)智能化、網(wǎng)絡(luò)化、數(shù)字化水平不高而著急……

難之所在，機(jī)之所生。根據(jù)《中國制造2025》，我國將大體分“三步走”、用3個(gè)10年左右時(shí)間，最終躋身世界制造強(qiáng)國前列。筆者以為，在此過程中，有幾個(gè)方面的問題很值得關(guān)注。

——培育好制造業(yè)發(fā)展的驅(qū)動(dòng)力。在經(jīng)濟(jì)全球化深入發(fā)展和“互聯(lián)網(wǎng) ”漸行漸近的大背景下，從制造大國邁向制造強(qiáng)國，需調(diào)適理念，順勢而為。比如，在擴(kuò)大有效需求過程中，我們要拓寬視野，通過國際產(chǎn)能和裝備制造合作，在全球范圍內(nèi)優(yōu)化資源配置，釋放我國的先進(jìn)、優(yōu)勢產(chǎn)能。實(shí)際上，國際層面的競爭與合作，反過來也會(huì)倒逼中國制造業(yè)提升核心競爭力。又如，今后的制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級，離不開“互聯(lián)網(wǎng) ”這個(gè)全新跳板。互聯(lián)網(wǎng)帶來的深刻改變，決不僅僅體現(xiàn)為“從線上到線下”，而是對產(chǎn)業(yè)和企業(yè)進(jìn)行重新構(gòu)建，生產(chǎn)、營銷、財(cái)務(wù)、人力、組織架構(gòu)等方面都會(huì)因互聯(lián)網(wǎng)、云計(jì)算、大數(shù)據(jù)等而加速變化。

——錘煉好制造業(yè)發(fā)展的基本功。基礎(chǔ)材料、基礎(chǔ)零部件元器件、基礎(chǔ)工藝、基礎(chǔ)技術(shù)這“四基”，是目前制造業(yè)的最弱環(huán)節(jié)。

基礎(chǔ)不牢，往往多交“學(xué)費(fèi)”。我國制造業(yè)發(fā)展所需的高端設(shè)備、關(guān)鍵材料大多依賴進(jìn)口。過高的對外依存度，會(huì)引發(fā)一系列問題。另外，基礎(chǔ)不牢，也直接影響到產(chǎn)業(yè)和企業(yè)的核心競爭力。

——營造好制造業(yè)發(fā)展的大環(huán)境。有關(guān)部門負(fù)責(zé)人近日表示，對智能制造、綠色制造等工程，“我們馬上會(huì)出臺具體項(xiàng)目，儲備項(xiàng)目也將加快審批”。對此，我們既投之以贊賞，也抱之以期待——是不是所有項(xiàng)目都有必要審批？那些已經(jīng)列入國家規(guī)劃、符合條件的項(xiàng)目，能不能簡化審批程序，實(shí)現(xiàn)快速暢達(dá)？

近百個(gè)智造項(xiàng)目正在公示

據(jù)了解，目前一批2015年智能制造專項(xiàng)項(xiàng)目正在公示，一共涉及94個(gè)項(xiàng)目，申報(bào)單位包括眾多研究所、上市公司等。研究所方面，中國電子技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)化研究院共有工業(yè)大數(shù)據(jù)服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)化與試驗(yàn)驗(yàn)證系統(tǒng)、工業(yè)物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)要求標(biāo)準(zhǔn)化與試驗(yàn)驗(yàn)證系統(tǒng)等9個(gè)項(xiàng)目入選，是入選項(xiàng)目最多的單位。

此外，機(jī)械工業(yè)儀器儀表綜合技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究所也有智能制造測控裝備語義化描述和數(shù)據(jù)字典標(biāo)準(zhǔn)研究與驗(yàn)證平臺建設(shè)、數(shù)字化車間集成與互聯(lián)互通標(biāo)準(zhǔn)研究和驗(yàn)證平臺建設(shè)等7個(gè)項(xiàng)目入選。

除了以上兩個(gè)“大戶”，上海工業(yè)自動(dòng)化儀表研究院、中國科學(xué)院沈陽自動(dòng)化研究所、北京機(jī)械工業(yè)自動(dòng)化研究所、中國航空綜合技術(shù)研究所、中國船舶重工集團(tuán)公司第七一六研究所等也有專項(xiàng)項(xiàng)目入選，涉及的專項(xiàng)項(xiàng)目可謂“上天入海”。不少上市公司申報(bào)的智能制造專項(xiàng)項(xiàng)目也出現(xiàn)在公示表上，其中，包括海爾集團(tuán)公司的新一代信息技術(shù)產(chǎn)品智能工廠參考模型研究與驗(yàn)證、四川長虹電器股份有限公司彩電行業(yè)智能制造新模式關(guān)鍵應(yīng)用標(biāo)準(zhǔn)試驗(yàn)驗(yàn)證等。

早在今年的3月9日，工信部就印發(fā)了《關(guān)于開展2015年智能制造試點(diǎn)示范專項(xiàng)行動(dòng)的通知》，并下發(fā)了《2015年智能制造試點(diǎn)示范專項(xiàng)行動(dòng)實(shí)施方案》，決定自2015年啟動(dòng)實(shí)施智能制造試點(diǎn)示范專項(xiàng)行動(dòng)，以促進(jìn)工業(yè)轉(zhuǎn)型升級，加快制造強(qiáng)國建設(shè)進(jìn)程。

《實(shí)施方案》明確了專項(xiàng)行動(dòng)的總體思路和目標(biāo)，并指出試點(diǎn)示范項(xiàng)目實(shí)現(xiàn)運(yùn)營成本降低20%，產(chǎn)品研制周期縮短20%，生產(chǎn)效率提高20%，產(chǎn)品不良品率降低10%，能源利用率提高4%。

此前國務(wù)院發(fā)布的《中國制造2025》中，就已提出將建設(shè)領(lǐng)導(dǎo)小組，由國務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)同志擔(dān)任組長。根據(jù)《中國制造2025》規(guī)劃，領(lǐng)導(dǎo)小組的主要職責(zé)是統(tǒng)籌協(xié)調(diào)制造強(qiáng)國建設(shè)全局性工作，審議重大規(guī)劃、重大政策、重大工程專項(xiàng)、重大問題和重要工作安排，加強(qiáng)戰(zhàn)略謀劃，以及指導(dǎo)部門、地方開展工作。

從前述媒體消息來看，該領(lǐng)導(dǎo)小組的組建也在加速推進(jìn)之中。此前，齊魯證券策略研究員徐馳就對記者表示，“《中國制造2025》的出臺，僅僅是今年智能制造（工業(yè)4.0）的第一個(gè)政策風(fēng)口。后續(xù)仍有一系列相關(guān)部委及地方的配套政策將會(huì)加速落地，形成持續(xù)性風(fēng)口，預(yù)計(jì)智能制造將形成貫穿全年的持續(xù)性主題機(jī)會(huì)。”